Investeerimine välismaistesse ettevõtetesse eraisikutele. Kuidas investeerida Venemaa ja välismaiste ettevõtete aktsiatesse

Paljud kodumaised investorid suhtuvad Venemaa investeerimisvaradesse teatud umbusaldusega. Sel juhul saame rääkida erinevatest investeerimisobjektidest. Meie valuuta, kinnisvara, ettevõtted ja nii edasi. Välisvaradesse investeerimine tundub neile usaldusväärsem. See trend tugevnes pärast 2014. aastal Venemaal alanud majanduskriisi. Sellega seoses on praegu väga populaarsed investeeringud välisettevõtetesse.

Samal ajal tegutseb valdav osa investoritest, kes otsustavad oma raha sellistesse varadesse paigutada, börsiinstrumentide kaudu. Seal ostetakse välisfirmade aktsiaid.

Lihtsaim viis seda teha on aktsiaturg. Selle tööriistade kasutamiseks peate esmalt läbima mitmeid kohustuslikke samme.

Kõigepealt peate otsustama maaklerfirma kasuks. See on omamoodi vahendaja börsi ja investori vahel. Muidugi saab väärtpabereid osta otse välisfirmadelt, kuid see on aeganõudvam ja kulukam viis.

Mõned investorid alahindavad seda investeerimisprotsessi etappi ja seda õigustatult. Lõppude lõpuks, kui teete valikuga vea, saate oma raha petturitele üle kanda. Sel juhul ei tule asi lihtsalt investeeringu endani.
Sellega seoses soovitame investoritel teha koostööd ainult mainekate, ajaproovitud ja suurte maakleritega. See vähendab sellised riskid nullini. Näiteks võib see olla Alpari, FIBO Group või FxPro.

Seega, pärast seda, kui olete maaklerfirma valinud, peate tegema esialgne sissemakse. Kõige sagedamini see minimaalne suurus on 100 USA dollarit või eurot.

Pärast seda saab investorist täisväärtuslik kaupleja, kes suudab börsil teha mis tahes tehinguid. See tähendab, et nüüdsest saate investeerida otse välismaistesse ettevõtetesse.

Loomulikult ei piisa minimaalsest hoiusest, et moodustada endale meelepäraste välismaiste ettevõtete aktsiatega ka kõige õhem investeerimisportfell. Selleks vajab investor 2,5–6 tuhande dollari suurust kapitali.

Pidage meeles, et välismaistesse aktsiatesse investeerimine on mõttekas ainult keskmises ja pikas perspektiivis. Teisisõnu, et teenida head kasumit, minimaalne tähtaeg investeering ei tohiks olla lühem kui aasta. Parem on, kui investeerimisperiood on 3-5 aastat.

Selliste välisettevõtete investeeringute keskmine aastane tootlus on 14-21%. Sellised arvud näitavad investeeringuid suurimatesse välismaistesse ettevõtetesse, mis eristuvad suurima kapitalisatsiooni poolest. Börsil tuntakse neid ka blue chipina. Selliseid investeeringuid peetakse konservatiivseteks ja vähem riskantseteks. Näiteks võib see olla Google, Apple, Microsoft, Coca-Cola ja paljud teised.

Samas tõotab alahinnatud välismaiste ettevõtete aktsiatesse investeerimine palju suuremat tulu. Tõsi, ka investeerimisriskid on sel juhul palju suuremad.

Binaarsed valikud

Praegu on binaarsetesse optsioonidesse investeerimine tõsine konkurent traditsioonilistele aktsiatesse investeerimise vormidele. välismaised ettevõtted. Samas tuleb tõdeda, et klassikalise vanakooli investoritele see finantsinstrument ei meeldi, pidades seda liiga riskantseks.

Samal ajal saate binaarsete optsioonide abil lühikese ajaga tohutut kasumit teenida. Tegelikult on need ennustused selle kohta, kuhu valitud aktsia väärtus teatud aja möödudes liigub. Selliste investeeringute tähtaeg välisettevõtetesse võib varieeruda mõnest minutist aastani ning nende tasuvus jääb vahemikku 70-80% tehingu kohta.

Kui investor on oma prognoosis õige, saab ta ülaltoodud kasumi. Kui tehakse viga, kaotatakse kogu panuse summa.

Spekulatiivne kauplemine

Investor ei pea ostma pikka aega välismaiste ettevõtete aktsiaid. Paljud kauplejad eelistavad spekulatiivse kauplemisega raha teenida. Nad tajuvad seda finantsinstrumenti kui kuldset keskteed formatsiooni vahel investeerimisportfell ja binaarsete optsioonide mängimine.

Sellise börsile investeerimise mõte on osta esmalt ühe või mitme välismaise ettevõtte aktsiaid, oodata nende väärtuse tõusu ja müüa need ise kasumiga maha. Samas tuleb arvestada, et väärtpaberite hinnatõusu ooteaeg võib võtta erinevaid aegu. Mõnes olukorras piisab tundidest ja isegi minutitest, mõnel juhul võib selleks kuluda päevi, nädalaid ja kuid.

Need investorid, kes soovivad investeerida välismaistesse ettevõtetesse, kuid ei pea oma teadmiste taset iseseisvaks kauplemiseks piisavaks, saavad kasutada usaldushalduse teenuseid. Selleks saavad nad investeerida PAMM-i kontodele või investeerimisfondidesse.

Paljud küsivad minult välismaiste investeerimisfondide, ettevõtete ja aktsiate kohta, kuhu saaks raha paigutada. Internetis selle kohta praktiliselt puudub info ja ma seletan seda nii: internetist leiab 99% 100%st infot investeeringute kohta, mida saab teha ainult internetis. Ja üldiselt pole praegu paberaktsiate omanikke nii palju ja saadaolevate hulgas on ainult miljonärid ja inimesed, kes on osa suurtest ettevõtetest juhtivatel kohtadel.

Täna räägin teile, kuidas ma välismaiste ettevõtete aktsiatega raha teenisin, aga sellest lähemalt allpool.

Sellest hoolimata on välisettevõtetesse investeerimine aktuaalne teema. See kõlab valjult ja intrigeerivalt, aga mida sa tahad saada? Põhimõtteliselt on välisfirmad selline edu ja edukate investeeringute stereotüüp, kuid iga ettevõte on individuaalne. Kõigil ettevõtetel pole juurdepääsu suurele turule, kõrget kasumlikkust, investeeringute kättesaadavust, tootmisvõimsust jne. Nagu siin, on välismaal paar megaedukat firmat, kuhu oleks tulus investeerida. Kuid tohutu turg tekitab kõrgeid hindu, nii et investeeringud suurettevõtetesse algavad mitmest miljonist dollarist. Kui mõnele saidile investeeritakse miljoneid, siis kuidas on lood tööstusega?

Vaatame konkreetseid näiteid!

Rahvusvaheline Finantskorporatsioon

Rahvusvaheline Finantskorporatsioon (IFC) on Maailmapanga struktuuriline allüksus, mis rahastab erasektori keskpika ja pikaajalisi investeerimisprojekte.

: 100 000 dollarit väikeste ja keskmise suurusega projektide jaoks
1 000 000 dollarit standardprojektide jaoks

Euroopa Rekonstruktsiooni- ja Arengupank

Euroopa Rekonstruktsiooni- ja Arengupank (EBRD) asutati 1991. aastal, et toetada Kesk- ja piirkonna riike. Ida-Euroopastüleminekul tsentraalselt plaanimajanduselt turumajandusele.

Minimaalne investeering: 500 000 $

Morgan Stanley Global Emerging Markets Private Investment Fund L.P.

Fond asutati 1997. aastal ja on üks kolmest ettevõtete aktsiakapitali investeerimisele spetsialiseerunud Morgan Stanley Dean Witter Private Equity Corporation fondist.

Minimaalne investeering: 5 000 000 $

See on hea investeeringu näide. Ma tõesti ei öelnud, et tingimustel tehakse investeeringuid nendesse ettevõtetesse vähemalt 3-10 aastaks! Kas sa ikka mõtled, miks keegi neist ei räägi?))

Populaarsed investeeringud välismaistesse ettevõtetesse

Kui olete multimiljonär, siis olete huvitatud ainult aktsiatest ja aktsiatest suured ettevõtted hääleõigusega ja juhtimisotsustega. Aga kui rääkida enamusest, siis kõige populaarsem viis välismaistesse ettevõtetesse investeerida on läbi tavalise börsi. Valige maakler, täiendage oma hoiust ja ostke edukate ja paljutõotavate ettevõtete aktsiaid või indekseid.

See meetod on hea, sest investeerida saab juba alates 3-5 tuhandest dollarist, investeerimistingimused valite ise.

Lisaks väljakujunenud ettevõtetega börsile on olemas selline asi nagu. See on väga populaarne välisettevõtetesse investeerimise suund, kuna edu korral on investeeringud mitmekordsed. Kuid tasub mainida, et 80% idufirmadest suletakse esimesel tegevusaastal.

Üldiselt on statistika järgi aktsiate, aktsiaturu ja investeerimisfondide investeeringute aastane tootlus keskmiselt 15-20%.

Kuidas teenida raha välismaiste ettevõtete aktsiatega

Tahaksin teile rääkida, kuidas saate minimaalse pingutusega teenida välismaiste ettevõtete aktsiatelt maksimaalset kasumit.

Saate investeerida mitte otse aktsiatesse, vaid binaarsetesse optsioonidesse selliste kuulsamate ettevõtete aktsiatele nagu google, Microsoft, , France Telecom, Amazon, Apple, Deutsche Bank, Toyota, Samsung ja hunnik teisi maailmatasemel ettevõtteid. Binaarsed valikud võimaldab investeerida lühiajaliselt - 15 minutist kuuni, teenides samas 70% kasumit! Optsioonide olemus seisneb selles, et peate ennustama vara hinna edasist suunda. Näiteks ostad Facebooki aktsiatel optsiooni perioodiks 1 tund ja Sinu hinnangul ettevõtte aktsia selle tunni jooksul veidi kasvab. Investeerid optsiooni minimaalselt 25 dollarit ja tund hiljem aktsia hind tõuseb. Sel juhul saate 70% kasumist! Minimaalne investeering optsiooni on 25 USD ja maksimaalne on 20 tuhande dollari piires.

Kuidas ma BMW aktsiatega raha teenisin

Valikuvõimaluste jaoks valisin selles valdkonnas usaldusväärse maakleri -. See on usaldusväärne maakler, reguleeritud CROFR.

Valisin aktsiate hulgast BMW:

Siis valisin optsiooni aegumisajaks 11:20, kuna praegu on kell 11:08, seega investeerin vaid 12 minutiks:

Ja 12 minuti pärast sain oma 75% kasumi kätte, kuna hind tõusis võrreldes ostuhetkega ja optsiooni tingimus oli täidetud!

.

Aktsiate ja muude varade kohta on piisavalt uudiseid ja sündmusi, et sellega raha teenida. Näiteks Apple annab välja uue nutitelefoni, mis tähendab, et müügi alguse päeval kasvavad ettevõtte aktsiad 100%. Kõik, mida pead tegema, on ostma Apple'i aktsialt UP-optsioon vähemalt üheks tunniks. Kuna uut mudelit hakatakse müüma etapiviisiliselt, s.o. esimesel päeval ainult Ameerikas, teisel - Euroopas, kolmandal Venemaal, siis Hiinas ... siis saate sellistel üritustel terve nädala raha teenida. Kujutage nüüd ette, kui palju ettevõtteid ja uudiseid nende kohta võivad mõjutada aktsia hindu!

Kuna välisinvesteeringute teema on paljude jaoks üsna uus, siis on selle sees hulk püsivaid müüte (tegelikult on neil asjade tegeliku seisuga vähe pistmist).

Sellegipoolest takistavad just need väärarusaamad välisinvesteeringute instrumentide kohta enamasti astumast esimesi sisukaid samme selles suunas.

Vaatame, kuidas välismaale investeerimisega tegelikult lood on.

1. müüt: välismaale investeerimine nõuab märkimisväärset alginvesteeringut.

Tegelikult ei pea täna välismaale investeerimiseks miljonär olema. Pealegi ei pea mõne säästuprogrammi jaoks isegi kapitali omama – piisab vaid sellest, kui investeerid iga kuu teatud summa raha. Sellest tulenevalt on välisvaradesse "sisenemise" summade gradatsioon järgmine:

• 100 dollarit kuus saab investeerida välismaistesse investeerimisfondidesse (sarnaselt meie investeerimisfondidega) kindlustusseltsi kaudu, moodustades nendest portfelli vastavalt oma investeerimisstrateegiale.

• Pärast 10 000 dollari säästmist saate avada konto USA suurima maakleri juures ja luua samadest investeerimisfondidest või ETF-idest laia hajutatud portfelli

• Kui summa on 80 000 dollarit või rohkem, saate avada investeerimisprogrammi kindlustusseltsiga ja pääseda juurde kõikidele soodusmaksuga välismaistele investeerimisinstrumentidele.

vastavalt enamik venelasi, kelle säästud on 10 000 või rohkem, saavad endale lubada välisinvesteeringuid$ või valmis säästma 100$ kuus.

Müüt 2. Vene Föderatsioonis on pangahoiused tagatud hoiuste kindlustussüsteemiga, kuid välismaal sellist asja ei ole.
Tõepoolest, nagu kõik teavad, on Vene Föderatsioonis hoiuste kindlustussüsteem kuni 1 400 000 rubla ulatuses. Seega, kui raha hoiustava panga tegevusluba tühistatakse, piisab, kui võtta ühendust hoiuste tagamise agentuuriga (DIA) ja lühikese aja jooksul saate oma säästud tagasi. Võib-olla seetõttu eelistab enamik venelasi endiselt kõige usaldusväärsema instrumendina pangahoiuseid. Seda teavad aga vähesed välismaal toimivad veelgi usaldusväärsemad ja atraktiivsemad investorite kaitse mehhanismid.

• Kindlustusselts garanteerib vastavalt oma riigi seadustele oma investorite kapitali kaitse 100% ulatuses. See tähendab, et kui kindlustusselts ise läheb pankrotti, tagastatakse kliendile kogu tema kapital, mis on kindlustusseltsi arvel.

• USA suured maaklerid kaitsevad oma investoreid riikliku väärtpaberiinvesteeringute kaitse korporatsiooni (SIPC) abiga. Seega tagastatakse kliendile maakleri pankroti korral summa kuni 500 000 dollarini.

• Euroopa suurematel pankadel on oma klientidele kapitalikaitse kuni 100 000 eurot.

Vastavalt sellele pakuvad välismaised institutsioonid kaitsemehhanisme summadele, mis ületab oluliselt Venemaa pankade kontodel hoitavat raha tagasi garantiid.

Müüt 3. Investeeriminevälismaa aktsiaturg on allutatud suurematele riskidele kui meie aktsiaturule investeerimine.

Rahvusvahelise agentuuri Standard & Poor'si reitingu järgi on Venemaa reiting täna "BB +" - spekulatiivne ("prügi") tase. Venemaa on endiselt arengumaa. Vastavalt sellele on Venemaa ettevõtete aktsiad, as arengumaa, ja isegi negatiivse arenguprognoosiga, peetakse neid maailma kõige agressiivsemateks investeerimisinstrumentideks. Veelgi enam, Venemaal on täiendavaid põhjuseid saada globaalse investori silmis äärmiselt ebaatraktiivseks riigiks:

• Nii kõrget korruptsioonitaset nagu Venemaal pole 120 maailma riigis 168 hulgas (rahvusvahelise uurimiskeskuse Transparency International 2015. aasta andmetel). Hullem kui meist – ainult sellised riigid nagu Afganistan, Põhja-Korea või Somaalia.

• Nii kehva omandiõiguste kaitse taset nagu Venemaal ei leidu 153 riigis 178 riigi hulgas (rahvusvahelise ühenduse Property Rights Alliance 2016 andmetel). Meist hullemad on vaid sellised riigid nagu Etioopia, Kuuba või Põhja-Korea.

• Nii kehva majandusvabaduse taset nagu Venemaal ei leia 91 riigist 129 riigi hulgas (The Wall Street Journali ja The Heritage Foundationi 2016. aasta reitingu järgi). Meist hullemad on vaid sellised riigid nagu Iraan, Nigeeria või Zimbabwe.

• Meie majanduse areng on endiselt tihedalt seotud energiahindade muutustega, mistõttu on Venemaa majanduskriisidele väga vastuvõtlik.

Kõik need põhjused, aga ka riigi poliitika tervikuna ja pidevad muudatused finantsvaldkonna seadusandluses muudavad investeeringud Venemaa aktsiaturule ülimalt riskantseks ja investoritele vähe atraktiivseks. Sellest tulenevalt 2017. aasta alguseks. 5 aastaga langes rubla miinus 46,92%, Venemaa aktsiaturu RTS dollari indeks näitas kasumlikkust 27,87%, USA aktsiaturu dollariindeks S & P 500 samal perioodil. kasvas 69, 3%.

Müüt 4. Välismaagainvesteerimine peab andma vahendajatele palju raha, mis vähendab oluliselt kasumit.

Välisinvesteeringute puhul peatavad paljusid vahendajate võimalikud varjatud komisjonitasud, kes peavad välisinstrumentidesse investeerides raha andma. Samas, kas erinevad komisjonitasud on tõesti nii suured?

• Tasu notarile dokumentide tõlkimise või allkirjade tõestamise eest. Kõigil juhtudel pole vaja. Näiteks kindlustusseltsis investeerimiskontot avades ei pea midagi notariaalselt tõestama.

• Tasu raha kandmisel välisriigi kontole. Kui me räägime maaklerist, siis tuleb vahendustasu maksta ainult Venemaa pangale. Seetõttu saate madalaima vahendustasuga panga leidmiseks üsna iseseisvalt hakkama. Mis puutub säästuprogrammidesse kindlustusseltsides, siis sageli on kontole lihtsalt lisatud kaart, millelt debiteeritakse sissemakse igakuiselt ilma vahendustasudeta.

• Ettevõtete endi komisjonitasud, mille kaudu investeerimine toimub. Loomulikult erinevad need ettevõtteti oluliselt. Seetõttu on kõige parem arvutada ette kõik maksed kogu investeerimisperioodi eest. Kuid ka siin annavad paljud ettevõtted kontode avamisel erinevaid boonuseid, mis võivad investori kulusid oluliselt vähendada.

• Komisjonitasud varadest, millesse on plaanis raha investeerida. Tänaseks on ETFi haldustasud suurusjärgus 0,2%. Investeerimisfondide vahendustasud on 1-2% tasemel. Võrreldes Venemaa investeerimisfondide komisjonitasudega, mis on keskmiselt 3-4% ja võivad ulatuda kuni 8%ni, on välisvarad palju tulusamad.

• Ja lõpuks finantsnõustajate komisjon ise, kes aitab välisinvesteeringuid. See sõltub täielikult nende finantsnõustajate jultumusest. Nii näiteks ei võta mina erinevalt paljudest konkurentidest raha abi eest rahastatud programmi avamisel kindlustusseltsis.

Müüt 5. Välismaale investeerides tuleb kaua oodata igasuguste tehingutega, olgu selleks siis konto avamine või varade müük/ostmine.

Levinud müüt on ka see, et välismaale investeerimist seostatakse pikkade perioodidega, mille jooksul võib muutuda nii olukord börsil kui ka isiklik finantsseisund.

• Kui see on umbes programmi või konto avamine, siis siin kulub lisaaega ainult esmaste dokumentide saatmisele. Ja isegi siis saavad paljud ettevõtted, kellel on esindajad suurtes linnades, sõlmida lepingu kaugjuhtimisega, kasutades elektroonilist allkirja ja kliendidokumentide skaneeringuid.

• Kui see on umbes varade müük/ost, siis on see veelgi lihtsam. Nüüd tagab iga pank, kindlustusselts või maakler oma klientidele ilmtingimata veebipõhise ligipääsu kontole, kus reaalajas saad mitte ainult jälgida oma investeerimisportfelli muutusi, vaid teha ka kõiki vajalikke toiminguid.

Müüt 6. Välismaale investeerimine eeldab suurepärast inglise keele oskust.

Sel juhul on vaja jagada juhud, mille puhul võib vaja minna inglise keele oskust:

• Keeleoskus konto/programmi avamise dokumentide täitmiseks. Selleks saab kasutada prot-tõlki või finantskonsultandi abi, kelle kaudu programm avatakse maakleri või kindlustusfirmaga.

• Keeleoskus investeerimisportfelli koostamiseks. Tõepoolest, teadmisi on vaja võõrkeel välisvarade merd korda ajada. Sel juhul aga parim väljapääs võtab kuulda professionaali nõuandeid ja tellib finantsnõustajalt investeerimisportfelli koostamise teenuse, säästes sellega palju isiklikku info õppimise aega ja raha, mis tuleks investeerimisvigade eest tasuda.

Müüt 7. Välisinvesteeringud ei too head tulu.
Võib-olla on kõige olulisem asi, mille nimel inimesed on valmis investeerima, kasum. Antud juhul võrdluseks 5 aasta kuivad arvud 2017. aasta jaanuari seisuga.

• Rubla 5 aasta jooksul on langenud miinus 46,92%
• Venemaa aktsiaturg. RTS-i dollariindeks näitas rubla nõrgenemise tõttu 28,93% miinust

• Hoiuste keskmine tootlus üle 5 aasta langes 2012. aasta jaanuari 25,4%lt (rublades) ja 13,1%lt (dollarites). 2017. aasta jaanuariks 6,62%ni (rublades) ja 0,72%ni (dollarites).
• Kinnisvara maksumus jäi tegelikult samale tasemele ega toonud oodatud kasumlikkust.

• Ametlik inflatsioonimäär Venemaal oli selle 5 aasta jooksul vahemikus 5,25% kuni 12,91%.

Seega võime järeldada, et Venemaa instrumendid on 5 aasta jooksul näidanud ametlikust inflatsioonist madalamat tootlust.

Reaalse inflatsiooniga võrreldavat märkimisväärset kasumikasvu ei näidanud ükski Venemaa instrument.

Samal ajal tõusis USA S&P 500 aktsiaturg 5 aastaga dollarites 70,83%.

Näidati 2016. aastal välja töötatud näidisportfelle säästuprogrammide jaoks, mis koosnevad välismaistest investeerimisfondidest. järgmine tootlus (dollarites):

• 7,90% kuni 9,05% - konservatiivse riskiastmega portfellid.
• 9,72% kuni 10,25% - mõõduka riskiastmega portfellid.
• 10,13% kuni 11,07% - agressiivse riskiastmega portfellid

Nende portfellide tootlus 5 aasta jooksul oli:

• 4,64% kuni 6,21% - konservatiivse riskiastmega portfellid.
• 5,74% kuni 6,11% - mõõduka riskiastmega portfellid.
• 6,98% kuni 7,61% - agressiivse riskiastmega portfellid.

Kui välisinvesteeringute teema on Sulle tõesti aktuaalne, on Sulle kindlasti kasu finantsnõustaja Elena Krasavina tasuta kursuse materjalid (kursuse kättesaamiseks jäta oma e-mail):

*Klõpsates nuppu "Hangi kursus", nõustute töötlemisega.

Viimased postitused Teemad

KRASAVINA ja partnerid

2008-2019

Kuid enamikul maailma arenenud riikidest on kõrgemad krediidireitingud:

• USA - AAA
• Jaapan – AAA
• Suurbritannia – AAA
• Hiina – AA
• Austraalia – AAA

Seega aitab kapitali väljatõmbamine kõrgema krediidireitinguga riikidesse investeerimisriske vähendada.

Kõrge investorkapitali kaitse

Investeerimisriskide vähenemine ei tulene mitte ainult enamatest kõrgel kohal riigis, vaid ka investorite kapitalikaitse süsteemi kaudu. Venemaal on investori säästud kaitstud ainult pangahoiustel. Hoiuste Kindlustusameti poolt antava hoiusekindlustuse summa panga maksejõuetuse korral on 1,4 miljonit rubla. Maaklerite kontod pankroti või pettuse korral ei ole kuidagi kaitstud (rohkem: Mida teha, kui maakler läheb pankrotti?).

IN välisriigid investori kapitalikaitse süsteem on rohkem arenenud ja tagab kõrgema kaitse. USA-s kindlustus pangahoiused piiratud $ 250 000. Vahenduskontod on SIPC (Securities Investor Protection Corporation) poolt kindlustatud summas 500 000 $ (sh 250 000 $ sularahas). Euroopa riikides on pangakontode kindlustamine kuni 100 000 eurot, maaklerikontod - kuni 20 000 eurot.

Ka investeeringud Venemaa kindlustusseltsidesse, näiteks kogumis- või investeerimiselukindlustusse, ei ole ettevõtte pankroti korral kuidagi kaitstud. Ainus lootus on edasikindlustusseltsid. Venelastega koostööd tegevates välisinvesteeringute kindlustusseltsides on säästude kaitse 90-100%, sõltuvalt sellest, kus ettevõte on registreeritud ja millist kaitseskeemi selles jurisdiktsioonis rakendatakse.

Finantssektori areng

Moodne Moskva börs (endine MICEX) alustas oma tööd suhteliselt hiljuti - 1992. aastal. Kolm maailma suurimat börsi hakkasid tööle palju varem: London - aastast 1801, New York - alates 1792, Tokyo - alates 1878. Välismaistel aktsiaturgudel on palju rohkem pikk ajalugu.

Sama kehtib ka finantsinstrumentide kohta. Näiteks Ameerika Ühendriikide vanim investeerimisfond Massachusetts Investors Trust, mis eksisteerib tänaseni, alustas tegevust 1924. aastal. Börsil kaubeldavad fondid (ETF) ilmusid 1993. aastal. Venemaal ilmusid investeerimisfondide esimesed analoogid - investeerimisfondid - alles 1998. aastal, välismaised ETF-id - 2013. aastal.

Välisfinantstööstusel on pikem eksisteerimislugu, mille jooksul on suudetud koguda palju kogemusi, arendada seadusandlust ja valdkonna regulatsiooni. Näiteks Venemaa seadusandluses pole endiselt sellist asja nagu börsil kaubeldav fond (ETF), seega on kõik Moskva börsil olevad ETF-id emiteeritud teistes riikides.

Suur valik finantsinstrumente

Finantssektori arenguaste on mõjutanud ka saadaolevate finantsinstrumentide hulka. Moskva börsil kaubeldakse vaid umbes 300 Venemaa ettevõtete aktsiaga ja umbes 1000 võlakirjaga. Peterburi börsil kaubeldakse veel umbes 500 USA aktsiaga. Venemaa investeerimisfondide arv 2018. aastaks on 1300, millest avatud on vaid 287. Kõikide investeerimisfondide hallatavate varade väärtus on 763 miljardit rubla. ETF-ide arv Moskva börsil on vaid 14.

USA-s on ettevõtete arv, mille aktsiatega börsil kaubeldakse, ligikaudu 5000. USA aktsiaturu kapitalisatsioon on 32 120 702 miljonit dollarit Kokku kaubeldakse maailmas üle 40 000 aktsiaga, kogukapitalisatsioon maailma aktsiaturgudel on 79,214 triljonit. Nukk.

USA-s on 9000 investeerimisfondi, millesse on investeeritud 19 triljonit dollarit. dollarit.Investeerimisfondide arv maailmas on umbes 114 000. USA ETF-ide arv on 1700, üle maailma umbes 4700, neisse investeeritakse 3,42 triljonit. Nukk.

Venemaa aktsiaturu kapitalisatsioon on 623 424 miljonit dollarit, Jaapan 6 222 825, Prantsusmaa 2 749 314. Venemaa aktsiaturu osatähtsus globaalses kapitalisatsioonis ei ületa 2%.

Seega on Venemaa aktsiaturg maailmas väga väikesel kohal, välisturgudel aga palju suurem valik finantsinstrumente. Erinevalt Venemaa maakleritest, kes pakuvad enamikul juhtudel juurdepääsu ainult Venemaa börsidele, võimaldavad välismaised ettevõtted osta finantsinstrumente kümnetelt börsidelt. erinevad riigidühelt kontolt. Seetõttu on enamik välismaistest finantsinstrumentidest probleemideta kättesaadavad.

Saadaolevad varaklassid fondide kaudu

Fondide piiratud arv Venemaal mõjutab välisvarade kättesaadavust. Venemaa fondide kaudu saate investeerida ainult väga piiratud nimekirja välisvaradest. Välisfondide kaudu on vabade varade arv palju suurem.

Välisvarade saadavuse tabel läbi Venemaa ja välisfondide

Välisfondide madalad vahendustasud

Välisfondidesse investeerijatel on vähem kulutusi. Välisfondidesse investeeritud triljoneid ja miljardeid dollareid kasutades saavad fondivalitsejad nõuda vähem komisjonitasusid. Venemaa fondivalitsejate hallatavate varade maht on palju väiksem, mistõttu on nad sunnitud kasumi teenimiseks võtma protsendina NAVist suuremat tasu. 0,1% miljardist dollarist on rohkem kui 1% miljonist.

Fondide keskmised tasud

Fondivalitseja aastatasu investeerimisfondides on keskmiselt 2-5%, välismaistes investeerimisfondides 1-2%. Venemaal saadaolevate ETF-ide komisjonitasud on 0,5-0,9%. Komisjonitasud on enamikes välismaistes ETF-ides protsendi kümnendikke või sajandikuid ega ületa 0,5%. Kuna kõige suured fondid asuvad USA-s, USA indeksi ETFidel on madalaimad komisjonitasud. Madalaimate tasudega ETF-ide nimekirja näete allpool.

On dividende maksvaid fonde

Peaaegu kõik Venemaa fondid ei maksa dividende. Kõik dividendid ja kupongid, mida fond saab, reinvesteerib ta fondi sees. Seega ei jää investoril tulu saamiseks muud üle, kui osa väärtpaberitest maha müüa või ise aktsiatest ja võlakirjadest portfell moodustada.

Erinevalt Venemaa fondidest saavad välisfondid nii dividende maksta kui ka koguda. See tähendab, et investoril on võimalus teha valik ja moodustada fondide portfell soovitud tüüpi. Kui fond maksab dividende, ei ole tulu saamiseks vaja fondi aktsiaid müüa.

Need pole ainsad erinevused Venemaa ja välismaiste investeerimisfondide vahel. Nende võrdlusest saad lähemalt lugeda SIIT.

Keelebarjäär puudub

Üks levinud müüte välisinvesteeringute kohta on vajadus hea inglise keele oskuse järele. Tõepoolest, enamiku välismaiste ettevõtete põhikeel on inglise keel. Inglise keele oskus pole aga kõigil juhtudel nõutav. Mõned välismaised ettevõtted on keskendunud rahvusvahelisele auditooriumile, sealhulgas klientidele Venemaalt. Seetõttu on neil venekeelsed veebisaidid, tõlgitud dokumendid ja isegi venekeelne tugi või esindajad Venemaal.

Seega, kui inglise keele kasutamine on probleemiks, võib investeeringuks valida mõne vene keelt toetava välisfirma. Näiteks on see Ameerika maakler Interactive Brokers või investeerimiskindlustusfirma Investors Trust.

Ainus probleem võib olla välismaiste aktsiate, võlakirjade ja investeerimisfondide teabe uurimine. Teave nende kohta on ainult inglise keel. Sel juhul võite kasutada veebitõlkijaid või võtta ühendust finantskonsultandiga, kes aitab teil investeerimisportfelli koostada.

Lihtne konto avamise protseduur

Välisinvesteeringu eeliseks on ka see, et puudub vajadus kuhugi reisida, et välisettevõttes konto avada. Konto saate avada välismaa maakleri või kindlustusfirma juures eemalt. Maaklerikonto puhul tuleb end registreerida Isiklik ala ja täitke maakleri veebisaidil veebivorm ning saatke seejärel kontrollimiseks kahe dokumendi elektrooniline skaneering.

Kindlustusseltsi puhul avatakse konto läbi seltsi esindaja, kes aitab korrektselt täita vajalikud blanketid ja dokumendid ning saadab need kindlustusseltsile tasumiseks.

Enamasti toimub dokumentide kontrollimine ja konto avamine ühe kuni kahe nädala jooksul. Ainsaks erandiks on siin välispangad, millest paljud nõuavad isiklikku pangakülastust.

Välisinvesteeringute miinused

Piiratud ettevõtete valik

Kahjuks ei tööta kõik välisettevõtted Venemaa kodanikega, seega on valik väga piiratud. Ja aastatega on olukord ainult hullemaks läinud. Välismaaklerite arv, kus Venemaa kodanik saab täna konto avada, on viimastel aastatel vähenenud. Maaklerid Ameritrade, TradeKing, Charles Shwab, MB Trading, OptionsXpress ja teised on lõpetanud venelastele kontode avamise. Välismaaklerite seas on aga veel valida (täpsemalt: Investeerimine läbi välismaaklerite).

Sama kehtib ka välismaiste investeerimiskindlustusseltside kohta. IN viimased aastad ka nende arv vähenes: Generali ja RL360 lõpetasid venelastele kontode avamise.

Kõigi nende ettevõtete kiituseks tuleb tõdeda, et Venemaalt pärit kliente, kellel oli juba avatud konto, see kuidagi ei mõjutanud. Nad jätkavad tööd nagu varem. Seega, kui teie plaanides on konto avamine välismaal, siis peaksite sellele mõtlema juba praegu, kuni välisfirmade arv on veelgi vähenenud.

Nõutav algsumma

Paljudel välismaistel ettevõtetel on konto avamiseks minimaalsed sissemaksenõuded. Välispankadel võib see olenevalt pangast olla 50 000 kuni 1 miljon eurot.

Välismaaklerite puhul võib see olla kuni 10 000 dollarit, kuid mõnel maakleril ei pruugi olla minimaalset sissemakse nõuet. Küll aga võivad maaklerid nõuda tavalisi vahendustasusid, mis on väikeste summade puhul nagu 1-2 tuhat dollarit kõrged, mistõttu tuleb väikeste summade puhul valida välismaakler hoolikamalt tariife silmas pidades.

Investeerimiskindlustusseltsides erinevad hoiusenõuded olenevalt programmi tüübist. Regulaarsete sissemaksetega säästuprogrammide minimaalne sissemakse on 100-500 dollarit kuus. Praktikas on aga soovitatav investeerida sellistesse programmidesse vahemikus 300–500 dollarit kuus või rohkem. Teist tüüpi programm – suure ühekordse sissemaksega – nõuab palju rohkem: 30 000–75 000 dollarit.

Venemaa maaklerid ja fondivalitsejad on konto avamise osas vähem nõudlikud. Paljud maaklerid ei kehtesta konto avamiseks mingeid sissemaksenõudeid, samas kui teistel on väike konto - umbes 30-50 tuhat rubla. Mis puudutab investeerimisfonde pakkuvaid fondivalitsejaid, siis nende sisenemise künnis on enamasti 5000 - 15 000 fondi kohta (mõnes fondivalitsejas enam-vähem). Kapitali usaldusjuhtimiseks vajate suuremat summat - mitusada tuhat rubla.

Kõrgemad komisjonitasud

Nagu eespool mainitud, on välisfondide vahendustasud mitu korda väiksemad kui Venemaa fondide vahendustasud. Mis puudutab ettevõtete vahendustasusid, mille kaudu investeeringuid tehakse, siis siin on vastupidi.

Välispangas teenindamise vahendustasud sõltuvad valitud teenusepaketist ja võivad olenevalt võimalustest ulatuda mitmekümnest dollarist/eurost/frangist aastas kuni tuhandeni või rohkemgi. Varade hoidmise vahendustasu 0,1-0,5% varade summast. Komisjonitasud väärtpaberitehingute eest - 0,2-2% tehingumahust, kuid vähemalt 20-30 eurot või dollarit. Investeerimisnõustamine - 0,15-0,3% portfellist.

Venemaa pankade jaoks võib teenus olenevalt teenuste paketist olla tasuta või maksta mitu tuhat rubla kuus.

Välismaaklerite puhul algab minimaalne vahendustasu tehingu kohta 1-2 dollarist ja sõltub ostetud väärtpaberite arvust. Maakler võib nõuda ka tegevusetuse tasu, mis võib ulatuda 10–20 dollarini kuus. Mitteaktiivsuse vahendustasu vähendatakse sooritatud tehingute vahendustasude võrra. Mõned maaklerid ei võta seda üldse või lõpetavad selle võtmise, kui kontol olev summa ületab suure summa. Rakenduda võivad ka muud tasud, näiteks turuandmete viivituseta tasu.

Investeerimisriskiga säästuprogrammides võivad iga-aastased poliisi hooldustasud olla kuni 3%. Kuid samal ajal on ette nähtud lisatasud - kindlustusseltsi lisamaksed programmi kestuse ja sissemaksete suuruse eest. Mida pikem on programmi kehtivusaeg ja sissemaksed, seda suuremad on boonused, mis vähendavad poliisi üldkulusid. Fondide vahetamine portfellis on tasuta kuni 15 korda aastas.

Suure ühekordse panusega programmides võivad aasta komisjonitasud olla 1-2%. Kuid alates esimesest aastast vähenevad need järk-järgult ja 5-8 aasta jooksul võivad nad jõuda 0% -ni. Poliisil on ainult fikseeritud vahendustasu. Tehingutasu on fikseeritud ja ulatub 20-30 dollarini. Valuutavahetuse eest vahendustasu ei võeta.

Venemaa maakleritel on palju madalamad vahendustasud kui välismaistel. Tehingutasu võib olla 0,03% -0,1% tehingumahust. Paljudel maakleritel ei ole minimaalset vahendustasu tehingu kohta, samas kui teistel on see umbes 30 rubla. Turuandmed on tasuta. Teenustasu võib puududa või ulatuda 10–150 rubla kuus. Sageli väheneb see tehtud tehingute väärtuse võrra.

Maksudeklaratsioonide esitamise vajadus

Välisettevõtted ei ole venelaste jaoks maksuagendid, seega peavad Vene Föderatsiooni kodanikud esitama Venemaa föderaalsele maksuteenistusele maksudeklaratsiooni ja tasuma maksu 13%. Maksudeklaratsiooni esitamise kohustus tekib juhul, kui eelmisel aastal laekus kontole tulu. Seetõttu tuleb enamasti maksudeklaratsioon esitada igal aastal.

Ainus erand on investeerimisriskiga poliisid. Seaduse järgi poliisi raames saadud tulu deklareerima ei pea. Maksu tasumise kohustus tekib siis, kui poliisilt välja võetud summa ületab sissemakstud summat. Kuna poliisid on tavaliselt avatud pikka aega, ei pruugi maksudeklaratsiooni esitamine olla vajalik paljude aastate jooksul.

Välispankade puhul aruannete arv suureneb: Vene Föderatsiooni kodanikud, kes viibivad Venemaal rohkem kui 183 päeva aastas, peavad teavitama maksuametit oma välisriigi pangakontodest kuu aja jooksul pärast nende avamist ja sulgemist. Samuti on vaja igal aastal aru anda raha liikumise kohta kontol. Oma maaklerikontodest ja investeerimisriskiga poliisidest ei pea te maksuametit teavitama, välja arvatud juhul, kui maaklerikonto on avatud välispangas.

Venemaa ettevõtetega töötamise puhul on kõik palju lihtsam. Ise maksuametisse aru andma ei pea. Venemaa ettevõtted on enamasti maksuagendid, st nad esitavad ise oma klientide eest maksudeklaratsioone ja peavad makse kinni.

Ei mingeid maksusoodustusi

Venemaa seadused näevad ette investeeringute maksusoodustused: väärtpaberite pikaajalise omamise soodustus ja maksusoodustused, mis on saadaval individuaalsetel investeerimiskontodel. Kuid need on saadaval ainult Venemaa börsidel kaubeldavate väärtpaberite jaoks ja seetõttu ei kehti need välisinvesteeringute kohta.

Ainsad erandid on investeerimisriskiga poliisid, mis on elukindlustuspoliisid. Neile kehtivad maksusoodustused - maksu tuleb maksta ainult tulult, mis laekub üle refinantseerimismäära.

Nagu näete, on välisinvesteeringutel piisavalt eeliseid, et seda pidada heaks alternatiiviks puhtalt Venemaa omadele: madalad investeerimisriskid, investori kapitali kaitse, suur valik instrumente, madalad vahendustasud. Puudusteks on kõrgemad nõuded alginvesteeringu summale ja vajadus omal käel makse maksta. Kuid need puudused ei ole ületamatuks takistuseks, mis tähendab, et investeeringud välismaale on nüüdseks paljudele kättesaadavad.

Venemaa karmides tingimustes investeerimine Raha välisfirmades on enam kui aktuaalne teema. Mõistagi kasutatakse tänapäeval peaaegu igal sammul väljendit "investeering". Tema "kaane" järgi üritatakse meile peale suruda köökides osalemist, meelitada meid HYIP-idesse... Välisfirmade aktsiate ostmine on huvitav suund, kuid tahame lugejat hoiatada. "Välismaa" ei tähenda "kasumlikku ja edukat". Väljaspool meie riiki on nii autsaidereid kui ka ebaõnnestunud projekte. Edukad ettevõtted, millesse on tulus investeerida, on alati kõigi huulil. Näiteid pole vaja kaugelt otsida – Google, Facebook, autotootjad. Algajatel investoritel või inimestel, kes soovivad investeerida väikeselt (antud kontekstis), pole siin aga absoluutselt midagi teha. Nii et teil on mitu miljonit USA dollarit, millega olete valmis ostma palju sellise ettevõtte aktsiaid? Või olete rohkem huvitatud uute projektide rahastamisest, mis tulevikus toovad? Mida? Kas olete jõukas pärija/edukas ärimees või Las Vegase kasiino võitja? Siis on allolev sisu teie jaoks.

Investeeringud suurtele mängijatele

Suurte investeeringute puhul soovitame pöörata tähelepanu IFC-le – lühend tähistab . Meie ees on üks Maailmapanga struktuuriüksustest. Tegevuse liik – pikaajaliste ja keskpika perioodi investeerimisprojektide rahastamine erasektorist. Keskmise projekti rahastamiseks on vaja vähemalt 1 miljon dollarit.

Aktsiainvesteeringute meetodid

Kui olete kõrgelennuline lind ja suured aktsiapakid on teile vastuvõetamatud, investeerite suurettevõtte aktsiakapitali – tere tulemast Morgan Stanley Global Emerging Markets Private Investment Fund LP-sse.5 miljonit USA dollarit. Sellised investeeringud ei ole saanud laialdast avalikkust ega hakka ka saama – kõik on seotud väga kitsa potentsiaalsete investorite ringiga. Ja üldiselt - kõigel, mida eespool kirjeldasime, on oma tasuvusajad. Näiteks Morgan Stanley Global Emerging Markets Private Investment Fund L.P. kõige positiivsemate prognooside korral tasub see end ära alles 5-7 aasta pärast.

Laseme lati alla – pikaajaline investeering

Kindlasti pole meie ajaveebi lugejate hulgas multimiljonäre, meid ei huvita transkontinentaalses aktsiakapitalis osalemine ja suure aktsiapaki lunastamine, mis annab meile hääleõiguse aktsionäride nõukogus.
Kõige realistlikum variant on investeerida tavapäraste vahendite kaudu börsid. Loomulikult ei räägi me algfaasis NYCE-st ega Nasdaqist, kuid tulevikus võite neil saitidel töötada. Neile, keda börsil töötamine väga ei huvita (teadaolevalt eeldab kaupleja elukutse vajadust pingutada ja pingutada, ega sobi kõigile). Näiteks läänes on väga levinud tava investeerida idufirmadesse. See sama Instagram sai muide alguse ka startupina.
Hüpoteetiliselt saate eduka investeeringuga oma vahendeid suurendada. Kissellipanku me siiski välja ei loosi – olemasoleva statistika kohaselt suletakse ligikaudu 75% kõigist Ameerika idufirmadest enne, kui nad on aastagi töötanud. Sama statistika järgi toovad investeerimisfondidesse (ühisfondidesse) investeerimine, dividendide saamiseks aktsiate ostmine ja börsil töötamine keskmisele investorile aastas 30-40% tootlust (teine ​​on haruldane).

Olge kursis kõigi oluliste United Tradersi sündmustega – tellige meie leht